本周进口铁矿石市场快速下跌，62MNP外盘价格从2日的63下降至周五的59附近，单周下降幅度4美金在近期市场较为罕见，令很多市场人士感到意外。随着环保问题被大家更为关注，环保部约谈两位市场也成为政府方面治理污染决心的体现。对进口铁矿石市场形成重大利空消息，降息带来的利好也被完全冲淡。受环保影响，临沂地区钢厂停产，大概影响铁矿石需求量为5万吨/天，占比很小，但是更多的钢厂则是对未来环保问题的担忧。在目前供需关系并无太大变化的情况下，铁矿石期货价格在3月5日跌停，港口现货价格虽然也受到一定的牵连，不过港口现货价格下降幅度稍小，pb粉成交价格维持在450元/吨左右，较上周下降10-15元/吨。在目前基本面没有明显好转的前提下，预计下周铁矿石现货价格仍将保持下跌态势，预计下跌空间为10-15元/吨。
【本周港口现货成交】本周港口现货成交情况，以山东港口56.5%超特粉成交为例：2日成交价格380元，3日成交价格380元，4日成交价格380元，5日成交价格375元,6日成交价格370元。北方港口以58%FB粉为例：2日成交价格400元，3日成交价格400元。
本周末部分进口铁矿石价格行情：(2.28-3.6)
|
品种/价格（元/吨）
湿吨、含税
|
天津港
|
青岛港
|
日照港
|
北仑港
|
|
价格
|
比上周
|
价格
|
比上周
|
价格
|
比上周
|
价格
|
比上周
|
|
63.5%印度粉矿
|
470
|
-10
|
460
|
-10
|
440
|
-20
|
450
|
-20
|
|
62%印度粉矿
|
-
|
-
|
440
|
-10
|
430
|
-20
|
-
|
-
|
|
58%印度粉矿
|
-
|
-
|
360
|
-10
|
350
|
-20
|
-
|
-
|
|
66%巴西精粉
|
530
|
-20
|
530
|
-20
|
530
|
-20
|
530
|
-20
|
|
64.5%巴西粗粉
|
480
|
-20
|
480
|
-10
|
470
|
-20
|
460
|
-30
|
|
65%巴西球团
|
770
|
-20
|
760
|
-30
|
750
|
-20
|
760
|
-20
|
|
62.5%澳大利亚块矿
|
630
|
-20
|
620
|
-30
|
620
|
-30
|
620
|
-30
|
|
61.5%PB粉矿
|
460
|
-20
|
450
|
-20
|
450
|
-20
|
450
|
-10
|
|
58%HIYF粉
|
410
|
-20
|
400
|
-10
|
400
|
-10
|
-
|
-
|
|
57%罗布河粉矿
|
400
|
-10
|
400
|
-
|
390
|
-10
|
390
|
-10
|
【铁矿石指数方面】：
本周Platts指数5日，Platts62% $59.75;27日Platts62% $62.75，较27日降3。
本周TSI指数5日，TSI62% $59.3;27日TSI62% $63，较27日降3.7。
本周MB指数5日，MB62% $59.73;27日MB62% $62.56，较27日降2.83。
【铁矿石平台方面】：
本周国内外两大平台共成交13笔，其中北铁中心成交5笔，GlobalORE成交8笔。2日，1)9万吨62%MNP成交，成交价为62，到期4月。2)9万吨58%杨迪成交，成交价为52。8，到期4月。3)9万吨62%MNP成交，成交价为62，到期4月。3日，1)9万吨62%MNP成交，成交价为62，到期4月。2)17万吨62%PB粉成交，成交价为62普氏月均指数价+0.35，到期4月。3)10万吨62%MNP成交，成交价为62.1，到期4月。4日，1)9万吨62%MNP成交，成交价为61.8，到期3月。2) 17万吨62%PB粉成交，成交价为62普氏月均指数价+0.4，到期4月;2日，北铁中心成交11万吨纽曼粉，成交价格63.5美元/吨。北铁中心成交17万吨PB粉，成交价格63美元/吨。北铁中心成交3万吨PB粉，成交价格458美元/吨。北铁中心成交7万吨PB块，成交价格指数+16。北铁中心成交10万吨PB粉，成交价格指数均价。
【铁矿石掉期方面】：
5日SGX 14/3月结算价$59.92;27日3月结算价$62.75，较27日降2.83。
5日SGX 14/4月结算价$58.67;27日4月结算价$62.05，较27日降3.38。
5日SGX 14/5月结算价$58.13;27日5月结算价$61.75，较27日降3.62。
【铁矿石港口库存方面】: 据3月6日统计，本周五全国34个港口铁矿石库存9573万吨，较上周五下降23万吨，较本周二下降6万吨。
本周港口库存出现下降主要是因为华南西南地区港口降幅明显，湛江港3月到船情况不是非常理想，再加之发运相对正常，春节后两周保持每周30万吨左右的降幅，预计下周仍会出现小幅下降，主要是由于目前在卸的并未完全纳入统计。预计湛江港在15号之后库存继续下降。防城港本周下降下降33万吨，与湛江港情况类似。
北方三港目前到船较为平稳，天津港从5-14日预计到港量145万吨左右，近期压港并未出现，下旬预计库存出现下降。不过目前天津港火车发运量较快，本周火车发运较平均水平下降55%左右，汽车发运量较为平稳，天津港整体发运量在18-19万吨/天。京唐港由于春节期间到船较多，拉高全国整体库存 ，不过目前京唐港到船正常，从5-14日到船情况来看，京唐港预计到港量为200万吨，其中贸易矿120万吨，全部为主流矿。不过春节后钢厂提货较为积极，目前京唐港平均发运量已经上涨至25-26万吨/天，结合到船来看，下两周京唐港库存或出现平稳或者小幅下降面。
曹妃甸港连续两周库存小幅增加，发运量相对变化不大。预计后期曹妃甸港库存仍将维持平稳或小幅上涨负面。
山东港口方面，由于受环保问题影响，日照港发运量出现大幅下降，目前为14-15万吨/天，与平均24万吨/天降幅非常明显，结合日照港5-14日到船情况200万吨左右，日照港后期库存仍将出现上涨局面。
青岛港到船相对平稳，本周末下周初到港相对集中，预计近期到港80万吨左右，预计青岛港下周库存平稳或者出现小幅上涨，下旬库存出现下降。
连云港则是因为近期到船情况不好，发运正常，库存已经从节前的545万吨下降至目前的500万吨左右，后期仍将出现小幅下降。
江内港口方面相对平稳，南通港与太仓港等江内主流港口到船情况良好，发运正常，预计后期库存平稳概率较大。
东北地区大连港最近到船情况不甚理想，再加之转水较多，导致库存下降明显，已经从节前的255万吨下降至目前的200万吨足有，后期仍有下降空间。
整体来看，下周全国铁矿石港口库存上涨动力主要为日照港，青岛港，湛江港(卸下货物计入统计)，下跌动力主要来自大连港，连云港，京唐港，在不受天气影响的前提下，预计下周库存变化为 ±100万吨，下旬或出现连续下降态势。
|
港口
|
库存
|
增减
|
日疏港量
|
堆场容量
|
澳矿
|
巴西矿
|
南非矿
|
印度矿
|
贸易矿
|
备注
|
单位
|
|
大连港
|
200
|
-20
|
2.5
|
800
|
60
|
90
|
0
|
0
|
10
|
不压港
|
万吨
|
|
丹东港
|
45
|
0
|
1
|
80
|
15
|
0
|
0
|
0
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
锦州港
|
25
|
0
|
1
|
0
|
5
|
0
|
0
|
0
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
营口港
|
195
|
-5
|
7.5
|
1200
|
90
|
50
|
13
|
10
|
32
|
无压港，长协90%
|
万吨
|
|
秦皇岛港
|
30
|
-10
|
3
|
500
|
28
|
0
|
0
|
0
|
0
|
压港2-3天
|
万吨
|
|
京唐港
|
995
|
-15
|
24
|
1000
|
555
|
97
|
74
|
34
|
372
|
压港4-5天，长协45%
|
万吨
|
|
曹妃甸
|
1378
|
22
|
28
|
1400
|
515
|
208
|
29
|
23
|
163
|
压港2天，长协75%
|
万吨
|
|
天津港
|
824
|
29
|
18
|
1200
|
408
|
112
|
37
|
40
|
315
|
压港5天，长协50%
|
万吨
|
|
龙口港
|
25
|
0
|
2
|
0
|
9
|
5
|
0
|
0
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
烟台港
|
65
|
-5
|
4
|
300
|
30
|
13
|
0
|
0
|
17
|
无压港，贸易矿20%
|
万吨
|
|
青岛港
|
1245
|
-35
|
26
|
1700
|
600
|
315
|
88
|
29
|
330
|
无压港，长协70%
|
万吨
|
|
日照港
|
1170
|
20
|
24.5
|
1830
|
483
|
177
|
51
|
16
|
660
|
压港5天， 长协35%
|
万吨
|
|
岚山港
|
533
|
30
|
13
|
600
|
315
|
55
|
18
|
16
|
180
|
压港2天，长协20%
|
万吨
|
|
连云港
|
500
|
-25
|
11.2
|
800
|
290
|
145
|
14
|
26
|
165
|
压港1天，长协55%
|
万吨
|
|
马迹山港
|
150
|
0
|
4
|
500
|
100
|
10
|
10
|
5
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
罗泾港
|
166
|
26
|
9
|
300
|
78
|
23
|
0
|
6
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
太仓港
|
191
|
17
|
6
|
300
|
140
|
23
|
0
|
0
|
85
|
压港5-7天
|
万吨
|
|
南通港
|
120
|
0
|
10
|
270
|
75
|
22
|
0
|
0
|
30
|
压港1天，长协矿90%
|
万吨
|
|
张家港
|
13
|
-5
|
2
|
-
|
5
|
3
|
2
|
0
|
5
|
无压港
|
万吨
|
|
江阴港
|
144
|
5
|
2
|
200
|
50
|
33
|
21
|
7
|
35
|
无压港
|
万吨
|
|
常州港
|
35
|
-5
|
0
|
-
|
8
|
7
|
0
|
0
|
4
|
无压港
|
万吨
|
|
泰州港
|
40
|
0
|
1.5
|
180
|
28
|
6
|
0
|
0
|
10
|
压港2-3天
|
万吨
|
|
扬州港
|
20
|
0
|
1
|
230
|
5
|
0
|
0
|
0
|
3
|
无压港 基本无贸易矿
|
万吨
|
|
镇江港
|
270
|
-5
|
11
|
400
|
50
|
20
|
9
|
0
|
90
|
无压港，长协50%
|
万吨
|
|
南京港
|
45
|
0
|
1
|
200
|
5
|
3
|
0
|
1
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
北仑港
|
370
|
20
|
14
|
550
|
145
|
96
|
46
|
0
|
125
|
压港4天，长协65%
|
万吨
|
|
福州港
|
40
|
0
|
0.7
|
30
|
16
|
2
|
0
|
0
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
厦门港
|
67
|
-6
|
2
|
100
|
25
|
5
|
10
|
3
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
泉州港
|
32
|
0
|
1
|
0
|
0
|
0
|
0
|
0
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
深圳港
|
22
|
0
|
1
|
0
|
0
|
0
|
0
|
0
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
广州港
|
20
|
0
|
1
|
80
|
0
|
0
|
0
|
0
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
湛江港
|
250
|
-23
|
3
|
350
|
45
|
112
|
18
|
10
|
15
|
压港5天，长协80%
|
万吨
|
|
钦州港
|
15
|
0
|
3
|
0
|
0
|
0
|
0
|
0
|
0
|
无压港
|
万吨
|
|
防城港
|
333
|
-33
|
2.5
|
1000
|
25
|
160
|
24
|
5
|
60
|
压港6天，长协70%
|
万吨
|
|
总计
|
9573
|
-23
|
248.9
|
|
4203
|
1792
|
464
|
231
|
2704
|
|
万吨
|
【铁矿石发货、到货量统计】预计3月6-12日中国7个主要港口预计铁矿石到港量为1064.5万吨降32.1;其中青岛港217万吨降11;
预计3月6-12日澳大利亚3个港口铁矿石出港货量为1418.9万吨降69.2;其中力拓预计出货量为663万吨，发往中国497;BHP与FMG发中国分别为 435和275;丹皮尔港出港货量为339万吨;
受港口维护影响，预计3月6-12日巴西5个主要港口铁矿石出港货量为725.8万吨，较上次统计降61.3万吨;其中Vale预计出货量为625万吨;图巴朗港总作业量为164万吨。
